Fujifilm Jepang untuk mengambil alih Xerox dalam kesepakatan senilai $ 6,1 miliar, menciptakan usaha patungan

Fujifilm Holdings Jepang akan mengambil alih Xerox Corp dalam kesepakatan senilai $ 6,1 miliar, menggabungkan perusahaan AS tersebut ke dalam usaha patungan mereka yang ada untuk mendapatkan skala dan memangkas biaya di tengah menurunnya permintaan untuk pencetakan kantor.

Akuisisi tersebut diumumkan pada hari Rabu karena Xerox berada di bawah tekanan untuk menemukan sumber pertumbuhan baru karena berjuang untuk menemukan kembali bisnis warisannya di tengah berkurangnya permintaan untuk pencetakan kantor. Fujifilm juga mencoba merampingkan bisnis mesin fotokopinya dengan fokus yang lebih besar pada layanan solusi dokumen.

Konsolidasi R & D, pengadaan dan operasi lainnya akan memungkinkan Fuji Xerox memberikan penghematan biaya minimal $ 1,7 miliar pada tahun 2022, kata kedua perusahaan tersebut.

Fujifilm sekarang memiliki 75 persen saham Fuji Xerox, perusahaan patungan tersebut akan kembali lebih dari 50 tahun yang lalu yang menjual produk dan layanan fotokopi di kawasan Asia Pasifik.

Kedua perusahaan tersebut mengatakan bahwa Fuji Xerox akan membeli kembali saham Fujifilm itu seharga sekitar 6,1 miliar dolar, dengan menggunakan hutang bank. Fujifilm akan menggunakan dana tersebut untuk membeli 50,1 persen saham Xerox baru. Rencana untuk kesepakatan akan selesai sekitar bulan Juli-Agustus, mereka menambahkan.

Perusahaan gabungan tersebut akan menyimpan nama Fuji Xerox dan menjadi anak perusahaan Fujifilm, dengan kantor pusat ganda di Amerika Serikat dan Jepang, dan terdaftar di New York. Ini akan dipimpin oleh CEO Xerox Jeff Jacobson, sementara CEO Fujifilm Shigetaka Komori akan menjadi ketua.

Perusahaan patungan tersebut menyumbang hampir setengah dari penjualan dan laba operasi Fujifilm.

Kedua perusahaan telah berjuang keras dengan penjualan produk fotokopi yang lambat, karena bisnis semakin tidak memiliki kertas. Fujifilm pada hari Rabu melaporkan penurunan 29,4 persen laba operasi pada operasi solusi dokumennya, yang mencakup Fuji Xerox, untuk kuartal ketiga, berkinerja buruk pada segmen pencitraan dan informasi. Secara keseluruhan, perusahaan tersebut melaporkan kenaikan laba operasional sebesar 3,4 persen untuk kuartal tersebut.

Xerox melaporkan kerugian bersih dari operasi yang berlanjut sebesar $ 196 juta pada kuartal keempat, terutama karena biaya satu kali $ 400 juta karena berusaha memanfaatkan perubahan pada undang-undang perpajakan AS, namun juga mencerminkan penurunan mantap dalam pencetakan kantor.

"Ini adalah keputusan yang cepat, tapi saya yakin itu yang kreatif," CEO Fujifilm Komori mengatakan kepada wartawan pada sebuah briefing. "Struktur baru akan memanfaatkan kekuatan ketiga perusahaan kami."

Sebagai bagian dari restrukturisasi sendiri, Fujifilm mengatakan bahwa pihaknya telah memangkas 10.000 pekerjaan di Fuji Xerox, lebih dari seperlima angkatan kerja di perusahaan patungan tersebut, di kawasan Asia Pasifik.

Kinerja lamban di Xerox telah mendorong investor untuk menghubungi perusahaan AS tersebut, yang telah memiliki 25 persen usaha patungan tersebut, untuk mengeksplorasi opsi strategis.

Xerox telah ditargetkan oleh investor aktivis Carl Icahn dan pemegang saham Darwin Deason, yang bergabung minggu lalu untuk mendorong Xerox untuk mengeksplorasi opsi strategis, menyingkirkan "penjaga tua", termasuk CEO-nya, dan menegosiasikan persyaratan yang lebih baik untuk kesepakatannya selama puluhan tahun dengan Fujifilm. . Icahn adalah pemegang saham terbesar Xerox, dengan 9,72 persen saham.

CEO Xerox mengatakan bahwa perusahaan gabungan tersebut akan memperoleh peningkatan dalam teknologi baru, bersamaan dengan pendapatan dan sinergi biaya yang lebih tinggi, sementara pemegang saham Xerox juga akan mendapatkan keuntungan dari dividen tunai khusus senilai $ 2,5 miliar yang dihasilkan dari kesepakatan tersebut.

"Transaksi ini ... menawarkan keuntungan yang besar bagi pemegang saham perusahaan gabungan, termasuk pemegang saham Xerox dan Fujifilm Holdings saat ini, yang akan memiliki saham di perusahaan yang lebih kompetitif yang telah meningkatkan peluang untuk pertumbuhan jangka panjang dan perluasan margin," Jacobson mengatakan dalam pesan video yang telah direkam sebelumnya.

Kesepakatan pengambilalihan tersebut terjadi kurang dari setahun setelah Fujifilm mengakui standar akuntansi yang tidak benar di Fuji Xerox, namun Komori mengatakan bahwa standar tata kelola Xerox yang kuat dapat bermanfaat bagi perusahaan baru tersebut.

Saham Fujifilm turun 8,3 persen pada hari Rabu menjelang pengumuman pemutusan hubungan kerja namun setelah Journal melaporkan kesepakatan dengan Xerox. Saham Xerox berakhir turun 0,5 persen pada hari Selasa.

Laporan tambahan oleh Minami Funakoshi di Tokyo, Diptendu Lahiri, Muvija M dan Ismail Shakil di Bengaluru; Editing oleh Sandra Maler, Muralikumar Anantharaman dan Jacqueline Wong

Share: