Broadcom menyebut tawaran Qualcomm untuk pembicaraan harga 'pertunangan'

Broadcom Ltd ( AVGO.O ) pada hari Senin menghubungi sebuah proposal oleh rekan semikonduktor AS Qualcomm Inc ( QCOM.O ) untuk sebuah pertemuan baru untuk menegosiasikan kenaikan tawaran akuisisi Broadcom senilai $ 117 miliar "teater pertunangan" yang ditujukan untuk menghindari pengambilalihan pertarungan.

Pernyataan Broadcom datang setelah Qualcomm mengatakan sebelumnya pada hari Senin bahwa semua penawaran Broadcom sebelumnya - yang akan mewakili kesepakatan teknologi terbesar yang mencatat nilai material secara berlebihan, namun ingin bernegosiasi lebih jauh.

Broadcom menuduh Qualcomm berpura-pura terlibat dalam dua pertemuan perusahaan awal bulan ini. Ia juga mengatakan bahwa Qualcomm telah menolak untuk memastikan bahwa mereka akan mengadakan pemungutan suara pemegang saham yang dijadwalkan pada tanggal 6 Maret. Broadcom telah mengajukan enam calon untuk pemilihan ke dewan anggota-11 Qualcomm sebagai cara untuk memaksa perundingan kesepakatan dengan Qualcomm.

"Broadcom tidak percaya bahwa proses yang digariskan Qualcomm hari ini dirancang untuk mengarah pada kesepakatan yang cepat," Broadcom mengatakan dalam sebuah pernyataan.

Qualcomm menanggapi dengan menyangkal bahwa pihaknya mempertimbangkan untuk memindahkan tanggal rapat pemegang saham tahunannya. Perusahaan menambahkan dalam sebuah pernyataan bahwa mereka tidak berniat menunda pertemuan tersebut, dan mengatakan bahwa hal tersebut telah dilakukan dalam pembicaraan dengan Broadcom pada hari Jumat.

"Bola ada di lapangan Broadcom untuk memberi tahu kami apakah bersedia terlibat dengan kami," kata Qualcomm.

Dalam sebuah surat kepada Chief Executive Broadcom Hock Tan, Ketua Qualcomm Paul Jacobs pada hari Senin mengusulkan sebuah pertemuan baru yang berfokus pada harga segera setelah nyaman bagi kedua belah pihak.

Sementara kedua perusahaan belum menyelesaikan perselisihan mereka tentang bagaimana mengatasi rintangan antimonopoli potensial, Qualcomm mengatakan bahwa mereka telah membuat kemajuan di front tersebut.

"Jika diskusi benar-benar turun ke harga saja, maka kita akan memanggil kemajuan ini," kata analis Bernstein Stacy Rasgon.

Pertarungan pengambilalihan merupakan inti dari perlombaan untuk mengkonsolidasikan sektor peralatan teknologi nirkabel, karena pembuat smartphone seperti Apple Inc ( AAPL.O ) dan Samsung Electronics Co Ltd ( 005930.KS ) menggunakan dominasi pasar mereka untuk menegosiasikan harga chip yang lebih rendah.

Broadcom memangkas penawarannya minggu lalu sebesar 4 persen menjadi $ 117 miliar setelah keputusan Qualcomm menaikkan tawaran sendiri untuk NXP Semikonduktor NV ( NXPI.O ) menjadi $ 44 miliar.

Saham Qualcomm naik 5,8 persen untuk menutup perdagangan Senin di $ 66,98, masih jauh di bawah penawaran saham dan penawaran terbaru Broadcom sebesar $ 79 per saham.

Qualcomm juga memperlunak pendekatannya terhadap komitmen Broadcom mengenai persetujuan peraturan untuk kesepakatan tersebut, dengan mengatakan bahwa jalan ke depan tidak memerlukan komitmen "neraka atau air tinggi" untuk menjual aset yang dibutuhkan oleh regulator.

Qualcomm, bagaimanapun, mendesak pembuat chip Singapura untuk lebih jelas mengenai rencananya untuk bisnis perizinan Qualcomm, yang tidak ingin diungkapkan Broadcom. Ini juga ditawarkan untuk menandatangani perjanjian kerahasiaan sehingga kedua perusahaan dapat melakukan due diligence satu sama lain.

"Kami bersedia untuk bersama-sama memilih firma hukum dengan keahlian antimonopoli yang akan Anda jelaskan sepenuhnya pada rencana perizinan Anda," kata Qualcomm.

Dalam sebuah pertemuan dengan Broadcom pada hari Jumat, Qualcomm mengusulkan biaya penghentian reverse sebesar 9 persen dari nilai perusahaan jika Broadcom gagal memenangkan persetujuan pengaturan.

Broadcom sebelumnya mengajukan biaya perpisahan senilai $ 8 miliar. Perusahaan itu tidak segera tersedia untuk dimintai komentar.

Dilaporkan oleh Sonam Rai di Bengaluru dan Greg Roumeliotis di New York; Editing oleh Bill Rigby dan Tom Brown

Share: